刘健一（金城武饰）是新宿歌舞伎町的混混，身为台湾与日本人的残留孤儿，混血的他被叫作半唐番，不为社会所容纳。歌舞伎町有着上海帮、福建帮、北京帮、台湾帮等，各方力量形成复杂的角力形势。年关将至，似乎是

青龙镇美艳狼妖作祟，青年男子不断失踪。灵幻道士豪哥和徒弟志远、家乐携手诛灭。因而豪哥等人遭到美艳狼妖哥哥巴萨的报复，被陷害杀人。为了洗清冤屈并为民除害，豪哥带着徒弟勇闯狼穴，师徒几人联手铲除狼妖，